Аграрный банк, вероятнее всего, создадут в Казахстане

Вчера в Мажилисе состоялась «очень жаркая» дискуссия по поводу создания в стране АгроБанка. Стороны высказали много мнений. По итогам круглого стола большинство участников сошлись на мнении, что АгроБанк нужен, сообщает агентство «АПК Новости».
 
«Дискуссия была жаркая. Было много выступающих. Все, в основном, высказались за создание АгроБанка. В частности, Анас Баккожаев, Айдарбек Ходжаназаров были за создание АгроБанка. По итогам круглого стола все участники, в том числе МСХ и Нацбанк, сошлись во мнении, что АгроБанк нужен», - сообщил агентству «АПК Новости» один из участников заседания.
 
Председатель Комитета по аграрным вопросам Серик Егизбаев проинформировал, что объёмы финансирования фермеров по линии организаций АКК и КАФ составляют чуть более 460 млрд тенге - это всего 18% от общей потребности в 2,5 трлн тенге. А кредитные ресурсы для большинства фермеров недоступны.
 
В свою очередь, депутат Мажилиса Анас Баккожаев выступил в пользу создания АгроБанка, пояснив, что он будет работать в интересах аграриев, предоставляя им дешёвые кредиты на уровне 2,5-3%. Фермеры по аналогии с кредитными товариществами сами будут управлять АгроБанком и находиться в его системе. Сельхозтоваропроизводители поддержали депутата.
 
Однако, по информации пресс-службы Мажилиса, вице-министр сельского хозяйства Ербол Тасжуреков назвал создание АгроБанка не в полной мере соответствующим требованиям законодательства о банковской деятельности.
 
«Во время круглого стола генеральный директор ТОО «Агрофирма «Родина» Иван Сауэр говорил про финоздоровление 2015 года на сумму 520 млрд тенге для спасения агрохолдингов. Независимый финансовый эксперт Канат Жауымбаев говорил про финансирование АПК в 2014 году БВУ, всех обанкротивших агрохолдингов (Алиби, КазЭкспортАстык, ИволгаХолдинг) на сумму 690-700 мдрд тенге. Но почему-то никто не сказал, что ежегодно из бюджета страны выделяют около 56 млрд на субсидирование процентной ставки (конечные бенефициары БВУ). Еще фондируем из бюджета КАФ на 80 млрд тенге, АКК 80 млрд тенге на весенне-полевые работы, еще 20 млрд тенге для Продкорпорации на форвардные закупки зерна. А правительство и Нацбанк боится создавать АгроБанк за счет государства», - сообщил агентству «АПК Новости» президент Национального союза сельхозкооперативов Казахстана Мырзахмет Уксикбаев, который принимал участие в заседании в онлайн режиме.
 
Между тем, эксперт по финансам Канат Жауымбаев, который выступал на заседании в качестве участника, сообщил, что весь депутатский корпус поддерживает данную инициативу.
 
«Нацбанк и АФРР вроде тоже, но это неточно. Из того, что не понравилось – мало услышал людей, системно мыслящих в парламенте. В основном декларативные заявления, озвучивание фантомных болей», - сообщил эксперт.
 
По его мнению, можно создать хоть 10 АгроБанков, банк будет новый, а проблемы будут старые:
 
1. Непоследовательность госполитики в секторе в целом.
2. АгроБанк не решит системные риски отрасли, для этого нужен полноценный институт развития.
3. В задачи этого института должны входить функции по координации разбалансированных мер государственной поддержки, нескоординированной работы квазисектора и госведомств, а также анализ принимаемых программ, их согласование и корректировка при необходимости.
 
Без этого, считает К.Жаумбаев, мы всегда будем выступать в роли догоняющих, хотя у нас есть все возможности вырваться вперед в этом вопросе впереди планеты всей.
 
«Вопрос создания АгроБанка необходимо рассматривать в призме нескольких аспектов: что даст его создание отрасли и в чем его отличие от действующей системы финансирования аграрного сектора в Казахстане? Ведь существующая система кредитования вроде отлично справляется с поставленными целями и задачами», - считает эксперт.
 
На сегодняшний день финансирование АПК Казахстана успешно осуществляется дочерними структурами холдинга Байтерек – АКК, КАФ, некогда входившими в состав холдинга КазАгро.
 
В 2014 году объемы финансирования АПК составили 612 млрд тенге, из которых 451 млрд тенге приходилось на БВУ, и 161 млрд тенге – на структуры КазАгро. В 2022 году на финансирование направлено уже 768,3 млрд тенге, в которых доля Холдинга 522,3 млрд тенге, а банков – 246 млрд тенге. Таким образом, доля банков в финансировании сектора за 8 лет сократилась в 2 раза, а доля Холдинга увечилась в 3 раза.
 
В текущем году объемы ссудного портфеля АПК составляют порядка 3,5% от общего объема выданных кредитов БВУ (28 трлн тенге), или 6,6% от кредитов, выданных бизнеса, при этом 54% приходится на розничное потребкредитование.
 
Тенденция низкой заинтересованности БВУ в кредитовании АПК сохраняется.
 
«Здесь следует отметить, что Банки в основном финансируют крупные и средние проекты переработки, либо относительно крупных корпоративных клиентов, в то время как основная масса СХТП получает финансирование в Холдинге. При этом ежегодная потребность отрасли в заемных средствах, по мнению экспертов, составляет порядка 1,5-1,7 триллионов тенге (включающая в себе обе (посевную и уборочную) кампании, оборотный капитал, обновление техники и прочее техническое перевооружение, инвестиционные проекты и прочие направления), таким образом отрасль на сегодняшний остается значительно недофинансированной», - отметил Канат Жауымбаев.
 
Холдингом предпринимались попытки вовлечения БВУ в финансирование сектора, которые даже находили отражение в отраслевых программах и стратегии развития, однако кризис агрохолдингов и развивающийся рынок потребительского кредитования и МСБ фактически сводил на нет все эти усилия.
 
Большой вклад также внесло наличие на рынке безрисковых инструментов, которыми государство стерилизует ликвидность банков - через ноты Нацбанка и казначейские облигации Минфина.
 
«За январь – сентябрь текущего года Нацбанк разместил ноты на 25,67 трлн тенге (общий оборот). Учитывая безрисковость и высокодоходность данных видов бумаг, а также продолжающийся рост потребительского кредитования, на сегодняшний день, отсутствуют объективные факторы активизации банков на рынке финансирования агросектора. Государству в такой ситуации остается продолжать поддерживать действующие квазигосударственные институты развития, увеличивая объемы привлекаемой ликвидности для финансирования сектора. В условиях перманентного дефицита бюджета, значительных изъятиях средств Нацфонда на реализацию первоочередных целей и задач, данный вопрос всегда остается острым и проблематичным», - считает эксперт по финансам.
 
Создание АгроБанка, считает он, могло бы частично решить данные вопросы за счет того, что источники ликвидности банка значительно шире, нежели у Холдинга: помимо всего прочего, это и межбанковские кредиты, депозиты физических и юридических лиц, остатки на счетах клиентов, средств государственных программ, временно размещаемых в БВУ, по которым они получают процентные доходы, а это сотни миллиардов тенге ежегодно. Это могло бы принести еще порядка по расчетам экспертов до 20% от общего объема ежегодной ликвидности.
 
Непроцентные доходы, получаемые от клиентов, на сегодняшний день оседают на балансе БВУ, а могли бы работать на отрасль.
 
«На сегодня непроцентные доходы БВУ составляют порядка 35% от общих размеров доходов, что дает дополнительные источники ликвидности для АгроБанка. Создание АгроБанка позволило бы значительно улучшить эффективность использования государственных средств путем мониторинга целевого использования выделенных средств, так как денежные средства будут «перемещаться» в рамках одного фининститута – среди клиентов АгроБанка, частично оставляя ликвидность в отрасли, а не направляя ее на поддержку других секторов экономики, путем перечисления дс на расчетные счета в БВУ. Передвижение дс станет транспарентным для кредитора, а перекладывание денег из одного кармана в другой сохранит ликвидность в секторе», - отметил К.Жауымбаев.
 
Эксперт считает, что, фактически, АгроБанк в РК существует в лице Холдинга Байтерек, не хватает только формально оформить это путем внесения соответствующих изменений в действующее законодательство и получения соответствующей лицензии на осуществление отдельных видов банковских операций.
 
Однако, оппоненты создания специализированного банка приводят ряд доводов. Так, одним из первоочередных, является аргумент по отраслевой концентрации рисков и соответственно потенциальному дефолту, и даже приводятся примеры АгроПромБанка и КазАгро.
 
«Давайте по порядку приведем контраргументы по данным вопросам.
Начиная с 2007 года и ипотечного кризиса, приведшего к краху системообразующих банков, Правительством направлены следующие суммы на «спасение» банков:
В 2009-2010 было выделено 476,1 млрд тенге, что по тому курсу составляет порядка $3,2 млрд.
120 млрд тенге – Народному банку,
120 млрд тенге – КазКому,
24 млрд тенге – Альянс-Банку на покупку акций,
212,1 млрд тенге – на покупку акций БТА Банка.
3 из 4 банков этого списка более не существуют.
В 2017 году было выделено еще 3 трлн тенге (порядка $1 млрд) 6 банкам, из которых 2,4 трлн тенге - Казкому, остальные средства - Bank RBK, Евразийскому банку, АТФ Банку, Цеснабанку, Банку ЦентрКредит, Bank.
Все эти банки не имели отраслевой направленности, однако оказались на грани банкротства, львиная доля в итоге обанкротилась, получив при этом свыше $4 млрд государственной поддержки», - пояснил эксперт.
 
В то же время, Холдинг КазАгро, и его дочерние структуры демонстрировали положительные финансовые результаты, стабильно увеличивая как чистую прибыль, так и увеличение объемов поддержки отрасли.
 
Так, до девальвации 2015 года, Холдинг заработал порядка $40 млн чистой прибыли. По итогам 2022 года чистая прибыль АКК составила 19,5 млрд тенге, КАФ 20,6 млрд тенге.
 
«И я не помню ни одного года, когда данные компании были бы убыточными, либо каким-то образом испытывали стресс от отраслевой концентрации. Таким образом, убыточность или доходность финансового института не связана с отраслевыми признаками, а целиком и полностью определяется другими факторами», - сообщил Канат Жауымбаев.
 
Для подтверждения данного стейтмента, экспертами консалтинговой компании ASER, республика Беларусь, была разработана финансово-экономическая модель развития Аграрного Банка «с нуля», то есть с необходимостью заново строить всю инфраструктуру банка. Их выводы оказались вполне удовлетворительными: при уставном капитале в 150 млрд тенге, и сохранении действующих программ поддержки отрасли, простой срок окупаемости АгроБанка составит 7 лет, дисконтированный – 10 лет.
 
В модели АгроБанк будет финансировать сектор под ставку от 1,5% до 2,5% за счет государственных средств, и под рыночную ставку, с последующим субсидированием за счет привлеченных средств. При этом учитывались так называемые «черные лебеди», периодически случающие в отрасли: засуха, снижение качества кредитного портфеля, снижение стоимости залогового обеспечения в 2 раза.
 
Показатели эффективности деятельности банка сопоставимы с показателями Аграрной кредитной корпорации и ТОП-5 банков банковского сектора Республики Казахстан. При этом единственным отличием будет выступать показатель маржинальности: у Аграрного банка он будет в среднем ниже рыночного, так как большую долю ссудного портфеля учреждения будут занимать кредиты, выданные в рамках программ под процентные ставки, значительно ниже рыночных.
 
«То есть и практика, и теория показывает несостоятельность доводов о потенциальной убыточности АгроБанка», - отметил финансовый эксперт.
 
Еще одним доводом в пользу создания АгроБанка аналитик назвал необходимость разделения функций кредитования и институционального развития отрасли между разными субъектами.
 
«Все мы помним пресловутую программу «Агробизнес-2020», в которой закладывались такие показатели отрасли как развитие экспортного потенциала мяса КРС, с доведением до 60 тыс. экспорта мяса и снижение импортозависимости по молоку и молочной продукции. Не вдаваясь в детали, все мы помним ее итоги. В случае с мясом, возведенные для этих целей МПК, откормочные площадки и репродуктуры сегодня находятся в состоянии «искусственной комы», так как были построены с прицелом на экспорт, забыв попутно учесть ветеринарные риски отрасли, в результате которых закрылись границы, а также с опорой на искаженную статистику по количества поголовья. В случае с МТФ – Программа предусматривала снижение мелкотоварности, укрупнение хозяйств, и в целом, по моему мнению, была достаточно концептуальна, если не учитывать вышесказанное. Однако уже спустя несколько лет, МСХ был взят курс на 180 градусов в пользу мелких фермеров и развития кооперации на селе. Агробизнес был забыт, а предприятия, построенные в годы ее реализации – остались один на один с кредитором и своими проблемами», - отметил эксперт.
 
Другой кейс. В Байтереке 4 ДАО в целом оказывают меры господдержки в АПК – АКК, КАФ, ДАМУ, КАЗАХЭКСПОРТ. Однако скоординироваться между собой и договориться они не могут. Если фермер желает получить в лизинг технику и кредит на любые цели, он должен документов нести в различные компании свой пакет документов, а если у тебя не хватает залогов и он хочет воспользоваться гарантией ДАМУ или КазахЭкспорта, то в рамках одного Холдинга это сделать невозможно, так как он «одной рукой выдает, другой гарантирует».
 
Отдельного внимания, по словам Каната Жауымбаева, заслуживают попытки Правительства вовлечения СПК в кредитование сектора путем реализации программы Ауыл Аманаты, на реализацию которой запланировано выделение 1 трлн тенге до 2027 года.
 
«Учитывая, что СПК на местах не обладают достаточной компетенцией для реализации подобных проектов в сельском хозяйстве, есть опасения, что и с Ауыл-Аманаты, будет нечто подобное, что с Агробизнесом – реализация программы запланирована в турбулентный для отрасли период, когда помимо климатических, геополитических вызовов мы столкнулись с беспрецедентными рисками по импорту готовой продукции со стороны соседних стран. Были ли учтены все эти риски при реализации проектов – не могу точно сказать, однако, что могу утверждать с 100% гарантией – они с ней столкнутся. Отчитаются, деньги освоятся, пройдет время – проекты встанут», - считает эксперт.
 
Разбалансированность мер государственной поддержки, отсутствие координации деятельности между институтами развития и государственными органами, а также непоследовательность аграрной политики в целом наводит на мысль, что в отрасли необходимого создание Аналитического центра, который мог выступать мозговым центром государственных программ развития отрасли, а также выступать координатором между различными институтами по внедрению и реализации этих программ.
 
В случае создания АгроБанка на базе АКК и КАФ, одна из этих компаний, учитывая накопленный опыт и компетенции, могла бы выступать подобным аналитическим центром и выполнять свои прямые обязанности – быть институтом развития агросектора, а АгроБанк мог бы выступать провайдером денег в отрасль.
 
«Агробанк должен аккумулировать в себе все современные достижения fintech и govtech направлений, по которым Казахстан входит в топ-10 стран мира. Накопленный опыт, багаж знаний, а также базы данных Первого и государственного кредитных бюро, и прочих ресурсов позволяет уже сегодня создать эффективные экспертные и математические модели скорингового анализа клиентов в АПК, что сократило бы скорость рассмотрения заявок до 1 дня, и хотелось услышать, что сделано по данному направлению. С развитием Нацпроекта широкополосного интернета, на реализацию которого запланировано выделение 1,5 триллионов тенге – можно ввести элементы удаленной выдачи кредитов и мониторинга проектов, без необходимости открытия РКО, отделений – то есть оптимизации затрат на штат, что влияет на снижение стоимости кредита», - отметил эксперт.
 
Также он вполне допускает, что современный АгроБанк может выступать в качестве Neo-банка, не имеющего физических отделений, но осуществляющего свою деятельность через интернет. Физические отделения с годами станут атавизмом.
 
«И главное – если решение о создании АгроБанка в той или иной форме будет принято, необходимо сделать его на первых порах сделать государственным, затем часть акций через IPO продать фермерам. Как показывает опыт КТ нет лучшего контролера эффективности расходования средств, чем сосед за забором. Уверен, что это повлияет на качество выданных кредитов в положительную сторону», - заключил эксперт.